NAV
NAV per azione al 31 marzo 2013
2,72 euro
Andamento del NAV
Che cos'è il NAV?
Che cos'è il NAV e come si calcola
Il Net Asset Value (NAV) è il valore delle attività al netto delle passività e corrisponde, al valore del patrimonio netto calcolato da DeA Capital trimestralmente, in base ai principi contabili internazionali IFRS. Per quanto riguarda le partecipazioni, al momento dell'acquisizione il valore contabile coincide col prezzo pagato. Successivamente il valore della partecipazione si modifica:
1) per le partecipazioni superiori al 20% (collegate), esclusivamente in funzione della quota di utile di pertinenza di DeA Capital, al netto dei dividendi ricevuti a valere sugli utili stessi
2) per le partecipazioni inferiori al 20%, in base al fair value al momento della valutazione.
I Fondi di private equity (per esempio Fondi di Fondi o Fondi di coinvestimento) vengono valorizzati trimestralmente al fair value, così come calcolato e comunicato dal gestore del fondo stesso.
Il NAV per azione si calcola semplicemente dividendo il NAV per il numero totale di azioni al momento del calcolo.
NAV Pro-forma
| |
31 Marzo 2013 |
31 Dicembre 2012 |
| |
M€ |
% CIN |
€/Az. |
M€ |
% CIN |
€/Az. |
| Private Equity Investment |
| Santè / GDS |
229,6 |
26% |
0,84 |
226,1 |
26% |
0,82 |
| Kenan Inv. / Migros |
239,8 |
27% |
0,88 |
223,6 |
26% |
0,81 |
| Fondi di Private Equity / Real Estate |
189,9 |
21% |
0,69 |
180,8 |
21% |
0,66 |
| Altro (Sigla, ..) |
14,7 |
2% |
0,05 |
15,0 |
2% |
0,05 |
| Totale PEI (A) |
674,0 |
75% |
2,46 |
645,5 |
75% |
2,35 |
| |
| Alternative Asset Management |
| IDeA FIMIT SGR |
171,5 |
19% |
0,63 |
168,5 |
19% |
0,61 |
| IDeA Capital Funds SGR |
54,5 |
6% |
0,20 |
53,8 |
6% |
0,20 |
| IRE / IRE Advisory |
5,7 |
1% |
0,02 |
5,3 |
1% |
0,02 |
| Totale AAM (B) |
231,7 |
26% |
0,85 |
227,6 |
26% |
0,83 |
| |
| Portafoglio Investimenti (A+B) |
905,7 |
101% |
3,31 |
873,1 |
10% |
3,18 |
| Altre attività (passività) nette |
(10,6) |
-1% |
(0,04) |
(8,4) |
-1% |
(0,03) |
| CAPITALE INVESTITO NETTO ("CIN") |
895,1 |
100% |
3,27 |
864,7 |
100% |
3,15 |
| Indebitamento Finanziario Netto Società Holding |
150,9 |
17% |
0,55 |
141,6 |
16% |
0,52 |
| NAV |
744,2 |
83% |
2,72 |
723,1 |
84% |
2,63 |